存款利率一直降，普通人能买点国债吗？

今年4月电子式储蓄国债开售一分钟即售罄，6月起个人养老金账户可购买国债。在当前存款利率持续下行的背景下，国有大行三年期定存利率仅1.25%，五年期为1.3%，较2023年下降近一半，闲置资金放在银行收益偏低，其他投资又有亏损风险，安全性高、收益略高于存款的国债受到大众关注。
国债是以国家信用为背书的低风险投资品种，主要分为两类：一类是面向普通人的储蓄国债，不可上市交易，仅可持有到期或提前兑取，通常为三年期和五年期，适合三五年不用的闲钱投资；另一类是可交易波动的记账式国债，主要面向机构发行，个人也可通过二级市场购买，期限丰富，包含超长期品种，近期热门的超长期特别国债就属于此类。
国债投资需要理清核心知识点：国债价格与收益率为跷跷板关系，市场利率上升则债券价格下跌，市场利率下降则债券价格上涨，该规律仅对可交易的记账式国债生效，储蓄国债可享受固定票面利率。此外要区分国债固定票面利率和随买入价变动的实际收益率，记账式国债的实际收益率会因买入价格高于或低于面值发生变动。
对比国债与银行存款，二者均适合保守型投资者，安全性极高；但国债利息通常高于同期限存款，流动性弱于存款。储蓄国债持有不满半年提前兑取无利息还需扣除手续费，更适合持有三年以上的闲置资金。记账式国债若持有至到期可按约定获得本息，若中途变现则需承担价格波动带来的亏损风险，不会出现本金亏损的定期储蓄不同，记账式国债存在本金亏损可能。
对于低风险闲钱投资选择，是否配置国债取决于个人资金情况与风险偏好：持有三年以上不用的闲置资金，想要锁定略高于存款的收益，储蓄国债是不错的选择；想要通过二级市场交易博取价差收益，可在能够承受价格波动风险的前提下考虑记账式国债。国债并非稳赚不赔的万能投资产品，投资前需明确所购国债类型与持有期限，再进行投资。